सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश: प्रमुख सिद्धांत और लाभ

पोर्टफोलियो प्रबंधन के लिए मूल्यों पर आधारित दृष्टिकोण अपनाना जटिल लग सकता है। अधिक से अधिक निवेशक प्रतिफल का त्याग किए बिना सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश को अपने विकल्पों में शामिल करना चाहते हैं।

यह विषय व्यक्तियों और पेशेवरों दोनों का ध्यान आकर्षित कर रहा है, क्योंकि यह पर्यावरण और समाज का सम्मान करते हुए लाभ अर्जित करने के तरीकों को निर्धारित करता है। आज लिए गए निर्णय भविष्य के वित्तीय और सामाजिक परिदृश्य को प्रभावित करते हैं।

यहां आप नैतिक रूप से निवेश करना सीखेंगे, मूलभूत सिद्धांतों को समझेंगे और सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के वास्तविक लाभों को जानेंगे। अपने दृष्टिकोण में ठोस कदम आगे बढ़ाने के लिए प्रत्येक अनुभाग का अध्ययन करें।

ठोस ESG मानदंडों के साथ अपने पोर्टफोलियो को अनुकूलित करना

आप अपने मौजूदा परिसंपत्तियों के विश्लेषण से शुरू करते हुए, चरण दर चरण, अपने निवेशों में पर्यावरणीय, सामाजिक और शासन (ईएसजी) मानदंडों को एकीकृत करने के ठोस तरीके सीखेंगे।

ईएसजी मानदंडों को शामिल करने से कंपनियों का मूल्यांकन उनके वास्तविक प्रभाव के आधार पर किया जा सकता है, जिससे निर्णय केवल तात्कालिक वित्तीय लाभ पर आधारित नहीं रह जाते। यह दृष्टिकोण सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश की एक स्थायी दृष्टि को बढ़ावा देता है।

ईएसजी मानदंडों के आलोक में मौजूदा स्थितियों का विश्लेषण करें।

सबसे पहले, अपने पोर्टफोलियो में शामिल कंपनियों की सस्टेनेबिलिटी रिपोर्ट की समीक्षा करें। उनके ESG स्कोर पढ़ें और उन कंपनियों की पहचान करें जिनकी नीतियां इन मुद्दों के प्रति वास्तविक प्रतिबद्धता दर्शाती हैं।

इस तरह की स्क्रीनिंग करने वाला निवेशक एक सरल तालिका बना सकता है, जिसमें प्रत्येक ESG मानदंड को उन कंपनियों के नाम के आगे सूचीबद्ध किया गया हो जिनमें उसने निवेश किया है। यह संक्षिप्त जानकारी भविष्य के निवेश निर्णयों में सहायक होती है।

यदि किसी कंपनी को कम ESG स्कोर प्राप्त होता है, तो धीरे-धीरे अपने निवेश को कम करने या उन निधियों को सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के अनुकूल विकल्पों की ओर पुनर्निर्देशित करने की योजना पर विचार करें।

एसआरआई-संगत आवंटन नियमों को लागू करें

ईएसजी मानदंड निर्धारित करें, उदाहरण के लिए, केवल "ए" या उससे ऊपर की रेटिंग वाले फंडों में निवेश करें। समय के साथ कंपनियों की प्रतिबद्धताओं में बदलाव पर नज़र रखने के लिए अपने निवेश की तारीखों को नोट करें।

तिमाही समीक्षा का समय निर्धारित करें, जिसमें आप यह सत्यापित करें कि प्रत्येक नई खरीदारी आपके मानदंडों को पूरा करती है। इस सत्यापन प्रक्रिया को बनाए रखने के लिए एक साधारण डिजिटल कैलेंडर या ईमेल अलर्ट ही काफी है।

सर्वश्रेष्ठ कंपनियों के सिद्धांत का पालन करें: विशेषज्ञ एजेंसियों द्वारा किए गए विश्लेषणों के अनुसार, केवल उन्हीं कंपनियों को शामिल करें जो ESG मानदंडों में अपने क्षेत्र की अग्रणी हों। इससे आपके पोर्टफोलियो का समग्र प्रभाव बेहतर होता है।

व्यापार	ईएसजी रेटिंग	मूल्यांकन की तारीख	अनुशंसित कार्रवाई
अल्फा सोसायटी	है	03/2024	मजबूत करने के लिए
ग्रीन कंक्रीट कंपनी	बी	01/2024	बनाए रखना
लेक्सिस कंपनी	सी	11/2023	कम करना
शुद्ध ऊर्जा कंपनी	है	12/2023	रखना
मोबिलिस कंपनी	डी	10/2023	बाहर जाना

अपने विकल्पों को चुनने में मार्गदर्शन के लिए भरोसेमंद लेबल की पहचान करें।

जिम्मेदार निवेशों का चयन मान्यता प्राप्त लेबलों पर निर्भर करता है। इनकी मान्यता एसआरआई मानदंडों के अनुरूप विकल्पों को तेजी से फ़िल्टर करके और इनकी पारदर्शिता सुनिश्चित करके खोज को सरल बनाती है।

इन लेबलों की जांच करने से ग्रीनवॉशिंग से बचाव होता है। इससे यह भी सुनिश्चित होता है कि चुना गया सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश एक विश्वसनीय और सत्यापन योग्य पद्धति पर आधारित है।

सबसे आम एसआरआई लेबल के बीच अंतर को समझना

फ्रांसीसी एसआरआई लेबल अपनी सटीकता और कार्यप्रणाली के लिए जाना जाता है। यह प्रत्येक फंड के विश्लेषण में पर्यावरणीय, सामाजिक और कॉर्पोरेट गवर्नेंस संबंधी पहलुओं को ध्यान में रखता है।

ग्रीनफिन लेबल पर्यावरण संबंधी आयाम पर केंद्रित है: यह जीवाश्म ईंधन और परमाणु ऊर्जा को बाहर रखता है, और प्रभावी पारिस्थितिक परिवर्तन के उद्देश्य से किए गए निवेशों का समर्थन करता है।

• एसआरआई लेबल का चयन: यह लेबल सभी ईएसजी पहलुओं के स्वतंत्र विश्लेषण के साथ एक व्यापक फंड मूल्यांकन प्रदान करता है। इससे प्रदर्शन और प्रभाव के बीच संतुलित विकल्प चुनने में मदद मिलती है।
• पर्यावरण के लिए ग्रीनफिन की ओर रुख करना: ऊर्जा परिवर्तन के प्रति संवेदनशील निवेशक स्पष्ट उद्देश्यों के अनुपालन को सुनिश्चित करने के लिए इस लेबल को मुख्य फिल्टर के रूप में उपयोग कर सकते हैं।
• पारदर्शिता की जाँच करें: कुछ फंड अपने नैतिक नियमों और नीतियों को प्रकाशित करते हैं। अधिक पारदर्शिता के लिए यह जांचें कि क्या ESG संबंधी जानकारी नियमित रूप से अपडेट की जाती है।
• पर्यावरण संरक्षण के नाम पर होने वाले दिखावे से बचें: ऐसे फंडों से सावधान रहें जो अपने वास्तविक पर्यावरण संरक्षण पहलों की बजाय मार्केटिंग पर अधिक ध्यान केंद्रित करते हैं। ऑनलाइन शोध के माध्यम से पिछले विवादों का विश्लेषण करें।
• शेयरधारकों की सहभागिता को प्राथमिकता दें: ऐसे फंडों को प्राथमिकता दें जो वास्तव में शेयरधारकों के मतदान में भाग लेते हैं और ठोस सामाजिक या पर्यावरणीय प्रस्ताव प्रस्तुत करते हैं।

विश्वसनीय लेबल वाले फंडों का चयन करके, आप अपनी सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश रणनीति को विश्वसनीय और मापने योग्य दीर्घकालिक आधार पर संरचित करते हैं।

आगे बढ़ने के लिए लेबल की सीमाओं को पहचानना

कुछ कंपनियों को एक साधारण प्रश्नावली या स्वचालित स्कोरिंग के आधार पर लेबल दिया जाता है। गहराई की यह कमी उनके वास्तविक प्रभाव की धारणा को विकृत कर सकती है।

लेबल की कार्यप्रणाली की जांच करें: यह जांचें कि क्या इसमें अधिक सटीकता सुनिश्चित करने के लिए स्वतंत्र विश्लेषण, वार्षिक ऑडिट या हितधारकों के साथ परामर्श शामिल है।

• स्वयं द्वारा दिए गए प्रमाणपत्रों से बचें: कुछ संगठन अपने स्वयं के प्रमाणपत्र बनाते हैं। इसके बजाय, उन प्रमाणपत्रों को चुनें जो मान्यता प्राप्त तृतीय पक्षों द्वारा जारी किए गए हों और जिनका कोई प्रत्यक्ष व्यावसायिक संबंध न हो।
• उपयोग किए गए मानदंडों की तुलना करें: लेबल फ्रेमवर्क दस्तावेज़ का अनुरोध करें। जांचें कि क्या अंतरराष्ट्रीय मानकों (जीआरआई, एसएएसबी) का अनुपालन वास्तव में आवश्यक है।
• अपडेट की आवृत्ति की जांच करें: एक प्रासंगिक लेबल हर साल अपने मूल्यांकन ग्रिड को अपडेट करता है, जिसमें नई सामाजिक और पर्यावरणीय चुनौतियों को शामिल किया जाता है।
• स्वतंत्र राय लें: कई मीडिया आउटलेट बाहरी ऑडिट के आधार पर सर्वश्रेष्ठ एसआरआई फंडों की वस्तुनिष्ठ रैंकिंग प्रकाशित करते हैं।
• वस्तुनिष्ठ ईएसजी रेटिंग के साथ संयोजन करें: फ़िल्टरिंग की मजबूती बढ़ाने के लिए स्वतंत्र फर्मों द्वारा प्रदान की गई ईएसजी रेटिंग के साथ लेबल का क्रॉस-रेफरेंस करें।

जांचों की संख्या बढ़ाकर, आप अपने पोर्टफोलियो में सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश की भावना के प्रति सच्चे रहने के लिए ग्रीनवॉशिंग के जोखिमों को सीमित करते हैं।

अर्थ और लाभप्रदता को अनावश्यक समझौते के बिना संरेखित करना

सकारात्मक प्रभाव प्राप्त करने की महत्वाकांक्षा कभी भी प्रदर्शन की कीमत पर नहीं होनी चाहिए। उपयुक्त विश्लेषणात्मक उपकरण आपको सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश में प्रतिबद्धता और प्रतिफल के बीच सही संतुलन खोजने में मदद करते हैं।

एक विवेकशील निवेशक किसी भी महत्वपूर्ण आवंटन परिवर्तन से पहले वित्तीय प्रदर्शन और मापे गए जोखिमों की बारीकी से तुलना करके अपने नैतिक दृष्टिकोण को पूरक बनाता है।

वित्तीय लाभप्रदता और ESG प्रदर्शन की तुलना करें

आप ऐसे रेटिंग प्लेटफॉर्म का उपयोग कर सकते हैं जो तीन साल के वार्षिक रिटर्न और औसत ESG स्कोर दोनों को प्रदर्शित करते हैं। यह क्रॉस-डिस्प्ले आपके जिम्मेदार निवेश विकल्पों को सरल बनाता है।

अपने बैंक सलाहकार से प्रत्येक फंड श्रेणी के लिए वित्तीय प्रदर्शन और ESG रेटिंग के बीच सहसंबंध चार्ट मांगें। इन बिंदुओं का एक साथ विश्लेषण करने से आपको लाभ में नुकसान से बचने में मदद मिलेगी।

कई अध्ययनों से पता चलता है कि ईएसजी आयाम को एकीकृत करने से कम रिटर्न नहीं मिलता है, खासकर दीर्घकालिक सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश पर केंद्रित सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों के मामले में।

अपनी रणनीति तय करने के लिए ठोस उदाहरणों का उपयोग करें।

34 वर्षीय वैलेरी विवादास्पद उद्योगों से दूर रहकर विविधीकृत निवेश चाहती हैं। वह एक बहु-क्षेत्रीय एसआरआई फंड, एक ग्रीन ईटीएफ में निवेशित हिस्सा और नकद आरक्षित राशि को मिलाकर निवेश करती हैं।

व्यवहार में, यह हर तिमाही में उनके प्रदर्शन की तुलना करता है, प्रत्येक आवंटन के आकार को समायोजित करता है, और क्वांटलिस या मॉर्निंगस्टार जैसे उपकरणों का उपयोग करके उन फंडों को हटा देता है जिनकी ईएसजी रेटिंग बी से नीचे गिर जाती है।

इसका पारदर्शी और गतिशील पोर्टफोलियो इसे अपने मूल्यों के साथ संरेखित रहने की अनुमति देता है, साथ ही सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश की भावना के अनुरूप ठोस वार्षिक वृद्धि बनाए रखने में भी मदद करता है।

अपने विकल्पों के माध्यम से स्थानीय और अंतर्राष्ट्रीय प्रभाव को जुटाना

समाज पर ठोस प्रभाव डालने का लक्ष्य अपने ही क्षेत्र में निवेश करने से शुरू होता है। सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के अंतर्राष्ट्रीय आयाम को एकीकृत करके इस प्रभाव को और भी बढ़ाया जा सकता है।

प्रत्येक क्षेत्र के लिए, यह सत्यापित करें कि चयनित कंपनियों के पास उनके विशिष्ट संदर्भ के अनुरूप एक ईएसजी नीति है और सार्वजनिक रूप से सुलभ रिपोर्टिंग उपलब्ध है।

प्रतिबद्ध स्थानीय लघु एवं मध्यम उद्यमों में निवेश करना

क्षेत्रीय लघु एवं मध्यम उद्यम (एसएमई) जिम्मेदार निवेशकों की नजर में आसानी से आ जाते हैं क्योंकि उनकी पारदर्शिता और निकटता के कारण सीएसआर में वास्तविक प्रगति की निगरानी करना आसान हो जाता है।

एक निवेशक स्थानीय अर्थव्यवस्था को सीधे मजबूत करने के लिए एसआरआई-लेबल वाले लघु एवं मध्यम उद्यमों में विशेषज्ञता रखने वाले फंड में पोर्टफोलियो का 25 प्रतिशत तक आवंटित कर सकता है।

इस प्रकार की कार्रवाई आर्थिक ताने-बाने के साथ एक ठोस संबंध स्थापित करती है, जिससे लाभप्रदता और मानवीय दृष्टिकोण के साथ सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के माध्यम से उद्देश्य की भावना दोनों को बढ़ावा मिलता है।

प्रभाव को विविधतापूर्ण बनाने के लिए वैश्विक खिलाड़ियों के लिए द्वार खोलना

ग्लोबल एसआरआई फंड अफ्रीका, एशिया या दक्षिण अमेरिका में नवोन्मेषी परियोजनाओं में निवेश करने का अवसर प्रदान करते हैं और अक्सर सामाजिक प्रभाव पर लाभ उठाने का अवसर देते हैं।

उभरते देशों के ग्रीन बॉन्ड में निवेश करने से विकासशील क्षेत्रों के पर्यावरण और वित्तीय स्थिरता दोनों को एक साथ समर्थन मिलता है।

इस प्रकार का विविधीकरण, भौगोलिक दायरे को बढ़ाकर, पोर्टफोलियो को स्थिर करता है और सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के माध्यम से वास्तविक जुड़ाव के अवसरों को कई गुना बढ़ा देता है।

समय के साथ एक टिकाऊ दृष्टिकोण का निर्माण करना

सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश (एसआरआई) की दिशा को कई वर्षों तक बनाए रखने के लिए अनुशासन, नियमित निगरानी और अद्यतन संकेतकों का उपयोग आवश्यक है। इससे दीर्घकालिक प्रभाव की गतिशीलता उत्पन्न होती है।

अपने सभी निवेशों का वार्षिक ऑडिट करने की योजना बनाएं ताकि प्रारंभिक उद्देश्यों के अनुपालन को सत्यापित किया जा सके और ईएसजी संबंधी कोई भी खामी पाए जाने पर तुरंत समायोजन किया जा सके।

सही राह पर बने रहने के लिए अपने विकल्पों के विकास को दस्तावेज़ित करना

प्रत्येक निर्णय की तिथि, प्रकृति और उससे जुड़े पर्यावरणीय और सामाजिक-आर्थिक प्रभाव को रिकॉर्ड करने के लिए एक डायरी या स्प्रेडशीट का उपयोग करें। यह पारदर्शिता आपके दृष्टिकोण में निरंतरता सुनिश्चित करती है।

आपके मोबाइल डिवाइस पर एक सरल वार्षिक अनुस्मारक आपको चुनिंदा कंपनियों द्वारा प्रकाशित नई ईएसजी रिपोर्टों के आधार पर प्रत्येक स्थिति का पुनर्मूल्यांकन करने के लिए प्रेरित करता है।

अंततः, यह निगरानी आपको मानसिक शांति प्रदान करती है और सामाजिक रूप से जिम्मेदार दीर्घकालिक निवेश के प्रति आपकी वास्तविक प्रतिबद्धता को ठोस रूप से साबित करती है।

इस मुहिम को गति देने के लिए अपने परिवार और संपर्कों को शामिल करें।

पारिवारिक समारोहों या सहकर्मियों के साथ अपनी प्रगति साझा करें। अनुभव से पता चलता है कि एसआरआई पोर्टफोलियो के बारे में चर्चा बढ़ाने से आपके आस-पास के लोगों की रुचि बढ़ती है।

प्रतिबद्ध शेयरधारकों के समूह या जिम्मेदार उपभोक्ताओं के संघ में शामिल होने से नए ज्ञान के अधिग्रहण और नवोन्मेषी परियोजनाओं तक पहुंच को बढ़ावा मिलता है।

इससे स्वस्थ प्रतिस्पर्धा का माहौल बनता है और आपसी सहयोग को बढ़ावा मिलता है। सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश तब एक साझा प्रयास बन जाता है, जिससे सभी के लिए ठोस परिणाम प्राप्त होते हैं।

नवाचार और नियामक परिवर्तनों का लाभ उठाएं।

तकनीकी प्रगति और नए नियामक प्रतिबंधों के साथ तालमेल बनाए रखना, अपने पोर्टफोलियो की सुरक्षा करते हुए, वांछित रूप से इसके एसआरआई प्रभाव को अधिकतम करने के लिए आवश्यक साबित हो रहा है।

प्रत्येक कंपनी के ईएसजी प्रदर्शन को ट्रैक करने, रेट करने और तुलना करने के लिए डिजिटल उपकरण उभर रहे हैं, जिससे सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश अधिक सहज और सुरक्षित हो रहा है।

इंटरैक्टिव प्लेटफॉर्म और टूल्स का लाभ उठाना

कुछ सिमुलेटर आपको विभिन्न बाजार मान्यताओं और लागू नियमों के आधार पर पोर्टफोलियो के ईएसजी प्रभाव के भविष्य के विकास का परीक्षण करने की अनुमति देते हैं।

विशेषीकृत एप्लिकेशन कार्रवाई को आसान बनाते हैं: एक क्लिक से, पूर्व विशेषज्ञता के बिना भी सबसे नेक कंपनियों को धन का पुनर्वितरण करना संभव हो जाता है।

ऑनलाइन उपयोगकर्ता समुदाय से परामर्श करने से सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के बारे में सीखने की प्रक्रिया को तेज करने के लिए प्रतिक्रिया और अनुभवों तक आसान पहुंच मिलती है।

किसी भी जोखिम से बचने के लिए प्रमुख यूरोपीय नियमों का पूर्वानुमान लगाना

यूरोपीय संघ ESG रिपोर्टिंग मानकों और दायित्वों (वर्गीकरण, SFDR) को मजबूत कर रहा है। अपने फंड पर पड़ने वाले प्रभाव का अनुमान लगाने के लिए संस्थागत वेबसाइटों से जानकारी प्राप्त करते रहें।

वार्षिक समीक्षा के दौरान, अपने परिसंपत्ति प्रबंधक से हमेशा नए एसआरआई नियमों के अनुपालन के स्तर के बारे में पूछें। उन्हें एक विस्तृत रिपोर्ट प्रदान करना अनिवार्य है।

इन समायोजनों की योजना बनाने से निरंतरता सुनिश्चित होती है, आपके हितों की रक्षा होती है, और यह सुनिश्चित होता है कि सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश के लिए समर्पित प्रत्येक यूरो भविष्य में किसी भी अप्रिय नियामक आश्चर्य के बिना वांछित प्रभाव उत्पन्न करे।

प्रभावी एसआरआई पोर्टफोलियो में परिवर्तन का समापन

सामाजिक रूप से जिम्मेदार निवेश दृष्टिकोण अपनाने से पारदर्शिता, ठोस प्रभाव और आधुनिक वित्तीय बाजार के विकास के अनुकूल नवाचार का एक सकारात्मक चक्र बनता है।

यहां बताए गए नियमों को नियमित रूप से लागू करके, प्रत्येक निवेशक अपने उद्देश्यों के अनुरूप एक ठोस रणनीति बना सकता है, जो सार्थकता, प्रदर्शन और दीर्घकालिक अनुकूलनशीलता को जोड़ती है।

अपनी प्रतिबद्धताओं को मजबूत करने से, एक संपूर्ण सकारात्मक गतिशीलता, व्यक्तिगत और सामूहिक, सामने आती है - जिसके परिणामस्वरूप मूर्त आर्थिक, सामाजिक और पर्यावरणीय लाभ प्राप्त होते हैं।